Como funcionam os fundos de investimento?

Segundo dados divulgados pela Anbima, entre 2016 e 2020, os fundos de investimento receberam cerca de R$ 870 bilhões em novos recursos dos investidores. Esse número é apenas um reflexo de como essa modalidade vem crescendo ao longo dos anos no país. Mesmo assim, muitas dúvidas ainda podem surgir a respeito desse tipo de investimento. 

Portanto, se você é uma dessas pessoas que tem o desejo de aplicar em fundos de investimento, mas não sabe por onde começar, nós vamos te ajudar. Afinal,  saber como funciona essa modalidade te ajuda a diversificar seus investimentos e a   procurar por alternativas mais rentáveis para a sua carteira de investidor. Confira! 

O que são e como funcionam? 

Os fundos de investimento são uma espécie de aplicação financeira coletiva. Essa modalidade reúne os seus recursos com o de outras pessoas para serem aplicados em conjunto no mercado financeiro e de capitais. Dessa forma, os lucros obtidos com as aplicações são divididos de acordo com o valor depositado por cada participante. 

Além disso, para que o grupo funcione são definidas algumas regras e as decisões de investimento são delegadas a um gestor profissional. Diante disso, as regras estabelecem onde esse profissional pode atuar, quais são os limites de exposição, os custos, o público-alvo, entre outras informações importantes. Portanto, ao escolher o tipo de fundos de investimento que deseja aplicar é necessário que você saiba e avalie as suas estratégias e seu perfil de investidor. 

Ademais, os produtos ofertados nesses fundos podem ser voltados para renda fixa, ações, câmbio, commodities e fundos multimercados. Contudo, independente da modalidade de sua escolha, existem níveis de risco distintos a correr. 

Estrutura dos fundos de investimento

Os fundos de investimento possuem uma estrutura para auxiliar na manutenção do mesmo. A fim de manter a transparência e independência é feita uma divisão  de cada função para regular o essencial da carteira de investimentos. Diante disso, acompanhe a seguir o que cada participante faz para te auxiliar em caso de dúvidas. 

Gestor 

Basicamente, é a pessoa que toma as decisões nos fundos de investimento. Ele é responsável por escolher e investir em ações, moedas ou títulos públicos que são de interesse do seu grupo. Além disso, ele também define o quanto será investido ou comprado, e em qual quantidade e a que preço. 

Administrador 

Para um fundo ser criado, ele precisa de um administrador, ou seja, uma instituição financeira. A partir disso é definido as principais características das carteiras, assim como os objetivos e políticas. Ademais, cabe ao administrador oferecer um conjunto de serviços relacionado ao funcionamento do fundo. 

Custodiante 

Os ativos que compõem os fundos de investimento são mantidos por instituições financeiras conhecidas como custodiantes. Ela é responsável pelo envio de informações entre os envolvidos no fundo, e pelo exercício dos direitos e obrigações sobre os investimentos. 

Auditor 

Para que os fundos de investimento possam existir é essencial que tenha um auditor. Dessa forma, ele fica responsável por conferir as demonstrações fiscais da carteira e garantir que a administração legal do grupo esteja ocorrendo de forma correta. 

Distribuidor 

Para receber aplicações nos fundos de investimento é preciso que haja um distribuidor. Na maioria dos casos são bancos ou corretoras financeiras que fazem essa ligação e “vendem” as cotas para os interessados. 

É seguro investir? 

Por possuir vários tipos de modalidades, os fundos de investimento podem apresentar riscos dependendo da sua expectativa de retorno. Dessa forma, o nível varia de acordo com o investimento escolhido por você. Por exemplo, caso escolha aplicações em renda fixa, está sujeito ao risco de crédito dos papéis. 

Por outro lado, caso opte por uma aplicação em um mercado de ações, você também corre o risco de não lucrar com aquilo. Isso porque, esses tipos de fundos de investimento variam de acordo com a mudança econômica da bolsa de valores. 

Afinal, como escolher um fundo? 

Bom, para saber como aplicar em fundos de investimento é preciso considerar alguns fatores. O primeiro passo é ler a lâmina de informações essenciais das carteiras que fazem parte do seu interesse. A partir disso, você vai saber a rentabilidade dos últimos anos, composição da carteira, as taxas cobradas e o nível de risco do fundo. 

Em seguida, você deve avaliar o seu perfil de investidor e ver se ele é compatível com o perfil dos fundos. Ademais, conferir o seu benchmark ajuda a ter uma referência para a performance da sua carteira. Um dos pontos principais antes de investir em fundos de investimento é considerar os prazos de resgate das cotas. Você deve consultar o regulamento e verificar quando será a data de conversão e a de pagamento. 

Contudo, os fundos de investimento cobram algumas taxas. Por isso, deve ser avaliado o valor a ser pago, pois ele tem impacto sobre a rentabilidade líquida obtida por você. Por último, para investir pela primeira vez, você precisa estar ciente que é necessário aplicar um valor inicial, variando de acordo com a sofisticação e risco da carteira. 

Vantagem em aplicar

O principal benefício em aplicar em fundos de investimento está na segurança em contar com um profissional especializado. Assim, você não precisa acompanhar o tempo todo as oscilações da bolsa e pode contar com a ajuda de um gestor. 

Viu, como não é tão difícil assim entender os fundos de investimento? Deseja ver mais conteúdos como esse? Não deixe de ficar de olho em nosso blog. Aqui você fica informado e aprende dicas que podem dar um up em sua vida financeira.